Ruhe, bevor der Sturm erwartet wurde, wenn die Bitcoin -Volatilität aufwacht

Bitcoin (BTC) impliziten Volatilität (IV) hat sich am Montag von 33 auf 37 bewegt, ein bemerkenswerter Anstieg von mehrjährigen Tiefstständen und ein mögliches Signal, dass der lange Abschnitt des Marktes kurz vor dem Ende steht.

Der Deribit-Volatilitätsindex (DVOL), der in traditionellen Märkten nach dem VIX modelliert ist, verfolgt die 30-Tage-implizite Volatilität der Bitcoin-Optionen und befindet sich jetzt auf dem höchsten Niveau seit Wochen. In formaler Hinsicht misst IV den Ein-Standard-Deviation-Bereich der erwarteten Bewegung eines Vermögenswerts über ein Jahr. Die Verfolgung von AT-the-the-Geld (ATM) IV bietet eine normalisierte Sicht auf die Stimmung, die sich häufig mit der realisierten Volatilität steigt und fällt. Das letzte Mal, dass die Volatilität dieses Tiefs war, war August 2023, als Bitcoin kurz vor einem scharfen Wechsel in der Nähe von 30.000 US -Dollar schwebte. Der August ist traditionell eine Zeit mit niedrigen Bänden und gedämpften Marktaktivitäten, aber steigender IV deutet darauf hin, dass Händler möglicherweise für größere Schritte positioniert werden. Das offene Interesse ist bis August zurückgegangen, was bedeutet, dass ein plötzlicher Einfluss von Hebel die Preisschwankungen verstärken könnte, wenn sich das Gefühl verschiebt.

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