Das geniale Gesetz ist bereits Gesetz. Banken sollten jetzt nicht versuchen, es neu zu schreiben

Gesunde Wettbewerb fördert Innovation und bessere Produkte für Verbraucher. Es steht im Zentrum der amerikanischen Wirtschaftsführung. Unglücklicherweise, da das parteiübergreifende Geniusgesetz in das Gesetz unterzeichnet wurde, scheinen wichtige Legacy -Finanzinstitutionen den zweiten Überblick über die Innovationen zu haben, die Stablecoins auf die Finanzmärkte bringen können. Bank -Lobby -Gruppen und Teams für öffentliche Angelegenheiten haben den Kongress mit Beschwerden über das Gesetz geputzt und die Mitglieder aufgefordert, die Debatte wieder zu öffnen und Änderungen der Gesetzgebung einzuführen, die sicherstellen, dass der Stablecoin -Markt nicht zu schnell wächst. Der Schutz der Banken und die Auswahl der Verbraucher. Legacy Finanzunternehmen sollten stattdessen den Wettbewerb annehmen und aufregende neue Produkte und Dienstleistungen anbieten, die Verbraucher nicht durch die Regeln und Vorschriften gegen die Anti-Innovations-Vorschriften einteilen. Bei den Bemühungen, seine Bestimmungen zurückzudrängen, geht es weniger um den Schutz von Familien als vielmehr um den Schutz von fest verankerten Bankinteressen vor dem Wettbewerb, um sicherzustellen, dass das US -amerikanische Bankensystem die stärkste und innovativste der Welt bleibt. Die nähere Untersuchung zeigt jedoch, dass diese Angst unbegründet ist. Eine Analyse des Beratungsunternehmens Charles River Associates im Juli 2025 ergab keinen statistisch signifikanten Zusammenhang zwischen Stablecoin Adoption und Community Bank Deposit Abflussen. Tatsächlich verbleiben die überwiegende Mehrheit der Stablecoin-Reserven im traditionellen Finanzsystem-entweder auf den Konten für gewerbliche Bank oder in kurzfristigen Staatsanleihen-, wo sie weiterhin Liquidität und Kredite in der breiteren US-Wirtschaft unterstützen. Die schlimmen Schätzungen beruhen auf unrealistischen Annahmen, dass jeder Dollar Stablecoin -Ausgabe das Bankensystem dauerhaft verlässt. Wenn überhaupt, kann ihr Wachstum laut einem Bericht der Finanzministerium den Zuflüssen in die US -Geldversorgung im Laufe der Zeit erhöhen. Das bedeutet, dass Amerikaner von modernen, programmierbaren digitalen Dollars profitieren können, ohne die Verfügbarkeit von Krediten in ihren Gemeinden zu bedrohen. Wenn dieser wichtige Teil des Genies aufgehoben wird, wäre das Ergebnis ein fragmentiertes, balkanisiertes und ineffektives Regulierungsregime, das den zwischenstaatlichen Handel stimmt. Anstatt zu versuchen, neue Marktteilnehmer auszuräumen, sollten die Banken daran arbeiten, sicherzustellen, dass ihre derzeitigen und zukünftigen Kunden Zugang zu modernsten Produkten und Dienstleistungen haben, einschließlich gesünderer Zinssätze für Einlagenkonten. Diese Lücke spiegelt den Verbraucherschutz nicht wider. Es spiegelt den von Banken erfassten Wert wider. Im Gegensatz dazu ermöglichen Stablecoin Rewards-Programme im Gegensatz dazu Plattformen, um Kunden so konkurrieren zu können, dass die etablierten Unternehmen einen besseren Wert bieten. Verbraucher gewinnen, wenn der Wettbewerb existiert. Der Kongress diskutierte bereits über diese Themen durch sorgfältige Überparteilichkeitsberatung. Das Gesetz verlangt eins-zu-eins-Reserven in bar oder Staatsanleihen, eine robuste Lizenzierung und Überwachung sowie Transparenz weit über das, was von traditionellen Einlagen erwartet wird. Wenn Sie diese Fragen nun richten, untergraben Sie diesen Konsens und drohen die Führung der Amerikas in der digitalen Finanzierung. Die politischen Entscheidungsträger sollten diese Fear -Kampagne durchschauen und zum ausgewogenen, parteiübergreifenden Rahmenkongress stehen. Es ist Zeit, es wieder funktionieren zu lassen – und nicht zuzulassen, dass die Betroffenen sein vielversprechendes Wachstum unterdrücken. Amerikanische Verbraucher verdienen nichts weniger.